La prudence financière des Français continue de se manifester alors que l’économie traverse une période d’incertitude. Face à cette réalité, 10 millions d’épargnants conservent un produit bancaire considéré aujourd’hui comme le placement le moins avantageux de 2025. Décryptage de cette situation paradoxale et analyse des alternatives plus rentables.

Le Plan Épargne Logement : pourquoi est-il devenu un mauvais choix d’investissement ?

Autrefois très prisé par les Français, le Plan Épargne Logement (PEL) se retrouve désormais en bas du classement des placements bancaires en termes de rentabilité. Depuis le 1er janvier 2025, son taux de rémunération a chuté à 1,75% brut annuel, soit un rendement net d’impôt de seulement 1,22%. Cette performance médiocre s’explique par l’absence d’avantages fiscaux, les intérêts étant pleinement soumis à l’imposition.

Le PEL présente également d’autres inconvénients majeurs qui pénalisent les épargnants. D’abord, les fonds ne sont pas disponibles facilement, puisque tout retrait entraîne la fermeture définitive du compte. Ensuite, ce placement impose des versements réguliers d’au minimum 540 euros par an, créant une contrainte supplémentaire pour les détenteurs.

Malgré ces défauts évidents, près de 10 millions de Français possèdent encore un PEL, par méconnaissance ou par habitude. Dans un contexte économique où chaque point de rendement compte, cette situation représente un manque à gagner considérable pour ces épargnants qui privilégient la sécurité sans optimiser leur rentabilité.

Quels placements sécurisés privilégier face à l’inflation ?

Face aux inquiétudes économiques, les Français préfèrent épargner plutôt que consommer ou investir. Leur préoccupation principale reste la sécurité et la disponibilité des fonds. Heureusement, plusieurs alternatives au PEL offrent aujourd’hui un meilleur rendement tout en garantissant la sécurité recherchée.

Le Livret A constitue la première option avec un taux réglementé supérieur et surtout exonéré d’impôt. Le LDDS (Livret de Développement Durable et Solidaire) présente des caractéristiques similaires, permettant aux épargnants de bénéficier d’une rémunération nette plus avantageuse que celle du PEL actuel.

Pour les ménages modestes, le Livret d’Épargne Populaire (LEP) représente l’option la plus intéressante. Sous condition de ressources, ce placement offre un rendement significativement supérieur au PEL, tout en bénéficiant de la même garantie d’État. Les fonds en euros des contrats d’assurance-vie et les OPCVM monétaires constituent également des alternatives pertinentes pour diversifier son épargne sécurisée.

Faut-il conserver son ancien PEL ? L’importance de vérifier la date d’ouverture

Si ouvrir un PEL en 2025 apparaît comme une erreur, la question de conserver ou non un plan existant mérite une analyse plus nuancée. La date d’ouverture du PEL détermine en conséquence son taux de rémunération, avec des écarts considérables entre les générations de plans.

D’après les données de la Banque de France, 27% des PEL actuellement détenus offrent un intérêt égal ou supérieur à 3,50%. Les plus anciens peuvent même atteindre 4,50%, ce qui en fait des placements exceptionnellement rentables dans le contexte actuel. Clôturer de tels plans serait donc contre-productif.

En revanche, les PEL ouverts entre le 1er août 2016 et le 31 décembre 2022 ne rapportent que 1% et méritent généralement d’être fermés, sauf projet immobilier spécifique. Effectivement, cette génération de plans donne accès à des prêts immobiliers à taux avantageux (2,20%), ce qui peut justifier leur conservation malgré la faible rémunération.

La recommandation principale pour tout détenteur d’un PEL consiste donc à se renseigner auprès de son établissement bancaire pour connaître précisément le taux appliqué à son plan. Cette démarche simple permettra d’évaluer objectivement l’intérêt de conserver ou non ce placement qui, selon sa génération, peut être soit le pire soit l’un des meilleurs placements sécurisés disponibles en 2025.